滬深300指數的制定經歷了一系列的步驟:1998年啟動,2001年上交所首先研究方案,證監會協調滬深交易所共同開發,2003年達成共識,然后進行細節設計,最終在2005年4月8日正式推出。
指數的出現是因為市場的需求。1991年,上證和深證綜合指數誕生,1992年推出了上證A股和B股指數,1995年至2004年,深滬兩市陸續推出了深證成指、上證180指數、深證100指數、巨潮100指數、上證50指數等。在滬深交易所的推動下,中國股市指數體系取得了較大突破和進展,成為了具有風格化和投資屬性的指數產品。在如今的主要發達國家股市中,廣大投資者普遍接受的、能夠代表市場變化的指數基本上都是成分股指數。然而,道富投資指出,現有的中國指數體系還不足以滿足市場的投資需求,市場迫切需要一些覆蓋滬深兩市的指數產品。